近日，广东省国资委于9月正式印发《广东省省属企业投资合规指南》（以下简称“《指南》”）。《指南》旨在贯彻落实党中央、国务院决策部署和广东省委、省政府工作要求，推动省属企业加强投资合规管理，保障国有资本保值增值。整体编撰工作历时两年，历经前期准备、现场调研、法规梳理、分部编纂与统稿、征求意见、反馈修改等阶段。其囊括国内法律16部、法规及规章140部、政策性文件48份、地方规范性文件65份，并涵盖国务院国资委关于投资行为政策规定的最新解答、最高人民法院相关司法解释以及行业协会、交易所等发布的行业规范文件。《指南》采用上、中、下篇体例，全文16余万字，分别覆盖省属企业全域投资合规管理体系建设概述与要点、境内投资合规管理重点合规义务风险和防范建议、境外投资合规管理重点合规义务风险和防范建议；并按固定资产投资、无形资产投资、股权投资、基金投资、上市公司投资、非上市公众公司投资、国有地方金融机构投资、金融衍生品及其他投资等类型进行划分。附件部分对应上、中、下篇梳理相关法律法规、制度文件及标准，便于省属企业快速查阅和参考。《指南》突出“全域投资合规”管理，涵盖境内外投资合规要点，涉及民商法、行政法、刑法等领域，是目前国资系统涵盖投资领域最广泛、囊括管理规制最全面、最具有实用价值的工具书。
从政策导向看，《指南》的印发释放出国资国企投资合规管理进一步走向体系化、全域化、精细化的信号。对省属企业而言，投资合规不再局限于单一项目或单一投资类型，而是覆盖固定资产投资、无形资产投资、股权投资、基金投资、上市公司投资、非上市公众公司投资、国有地方金融机构投资、金融衍生品及其他投资等多元场景，并延伸至境内与境外投资。企业在投资决策、执行、管理和监督各环节，需要更系统地识别合规义务、评估风险，并建立与投资类型、投资主体相适应的防范机制。这也对专业机构在法规梳理、政策理解、风险识别和合规体系建设方面提出更高要求。
作为《指南》依托课题研究报告的承担方，大成律师事务所参与了相关课题研究与编撰支持工作。大成高级合伙人徐永前律师担任课题组组长，高级合伙人张之珂律师担任课题报告组现场负责人兼主要执笔人，赵雪、李家骁、刘士宇、黄鑫淼律师作为课题组组员参加编撰工作；大成陈立彤、张颖慧、田锋涛、邱培杰、杜宛晏、卢旺盛、卢清华、张明琪、段承睿等高级合伙人、律师提供了大力支持。
在上述工作过程中，大成律师事务所对《指南》的编撰逻辑、法规体系、制度文件和标准框架有了更加系统的理解，也对省属企业境内外投资合规管理中的重点义务、风险类型和防范建议形成了更深入的专业积累。这些积累贯穿于课题研究与编撰支持的相关环节，有助于我方更准确把握国资监管政策的最新导向和企业投资合规管理的实际需求。
面向后续工作，大成律师事务所将以此为契机，持续关注国资监管政策与投资合规要求，围绕《指南》涉及的法律法规、制度文件及标准，进一步加强专业研究、知识整理和团队协同，提升对省属企业不同投资类型、不同投资主体合规事项的理解与专业支持能力。在客户价值层面，我方将着力帮助相关企业更便捷地理解《指南》内容、查找法规依据、识别投资合规风险，为省属企业完善投资合规管理体系、提升合规经营水平提供专业参考。
合规是国有资本保值增值的重要保障，也是企业稳健经营的基础。大成律师事务所将继续紧跟行业标准与监管要求，坚持专业、严谨、合规的服务理念，深耕投资合规领域，以扎实研究和协同支持回应国资国企改革与高质量发展的需求，为客户合规经营和产业升级持续创造价值。